FRM一級考試共有100道選擇題,四個科目,每個科目都有各自的占比并且有相關(guān)的重難點。那么,F(xiàn)RM一級考試各科目重難點有哪些?

1、風(fēng)險管理基礎(chǔ)(20%)>>>點擊領(lǐng)取2021年FRM備考資料大禮包(戳我免·費領(lǐng)取)

主要介紹了基本風(fēng)險類型,度量和管理工具、通過風(fēng)險管理創(chuàng)造價值、風(fēng)險管理在公司治理中的作用、道德和GARP行為準(zhǔn)則等。

重點有:資本資產(chǎn)定價模型(CAPM)、CAPM公式及其運用、Arbitrage pricing theory and multifactor models、Financial disasters、GARP code of conduct、The credit crisis of 2007,F(xiàn)inancial Disasters闡述的金融市場上發(fā)生過的各類風(fēng)險管理案例(重點)。

2、數(shù)量分析(20%)

FRM一級的考題還是比較常規(guī)的,基本的統(tǒng)計概率原理我們要懂,而且眾多公式可以自己推導(dǎo),變形:Expected return,correlation,standard deviation,covariance,standard error,skewness,kurtosis、T分布、假設(shè)檢驗、貝葉斯公式、Regression:時間序列,自相關(guān),多重共線性,EWMA和GARCH模型估計相關(guān)性和波動性、波動期限結(jié)構(gòu)、相關(guān)和copulas、用單個和多個回歸器進行線性回歸、時間序列分析和預(yù)測、模擬方法掃碼咨詢

3、金融市場與產(chǎn)品(30%) 【資料下載】FRM一級思維導(dǎo)圖PDF版

金融市場與產(chǎn)品是FRM一級的難點,其中大部分考題類型為計算題,內(nèi)容眾多。重點:Future(基本概念,期貨定價,期貨對沖,利率期貨)、Forward(基本概念,遠(yuǎn)期定價,F(xiàn)RA)、Option(基本概念,期權(quán)組合策略,奇異期權(quán))、Swap(基本概念,利率互換固定利率定價)、Central counterparties、Foreign exchange risk、MBS、The rating agencies等等。

4、估值與風(fēng)險模型(30%)

這部分內(nèi)容考試的計算題也十分多,而且很多內(nèi)容與FRM二級有關(guān),當(dāng)然考試難度會比二級低很多。主要介紹與債券相關(guān)的所有內(nèi)容、論述了市場風(fēng)險、信用風(fēng)險以及操作風(fēng)險的計量及管理,整個“估值與風(fēng)險”的考察重點在于計算,計算題的占比達到了70%左右。

重要知識點:風(fēng)險價值(VaR)、預(yù)計短缺(ES)、壓力測試和情景分析、期權(quán)估值、固定收益估值、套期保值、國家和主權(quán)風(fēng)險模型和管理、外部和內(nèi)部信用評級、預(yù)期和意外的損失、操作風(fēng)險。

希望以上的內(nèi)容對你有所幫助!如果您想了解更多FRM考試相關(guān)問題,添加融躍FRM老師微信(rongyuejiaoyu),給您專業(yè)的指導(dǎo)幫助!