VIX指數(shù)即是波動(dòng)率指數(shù)(Volatility Index)的意思,VIX指數(shù)在FRM考試中的計(jì)算方式是什么呢?隨融躍小編往下看!

VIX是由CBOE(芝加哥期權(quán)交易所)在1993年所推出,是指數(shù)期權(quán)隱含波動(dòng)率加權(quán)平均后所得之指數(shù)。

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起初是選取S&P100指數(shù)期權(quán)的近月份與次月份接近平價(jià)的看漲期權(quán)及看跌期權(quán)共八個(gè)序列,分別計(jì)算其隱含波動(dòng)率之后再加權(quán)平均所得出的指數(shù),后來該指數(shù)在2003年修正將選取標(biāo)的從S&P100改為S&P500并將接近平價(jià)的看漲期權(quán)及看跌期權(quán)的序列改為所有序列,以透過更廣泛的標(biāo)的物基礎(chǔ)提供市場參與者一個(gè)更能夠反映大盤整體走勢的指標(biāo)。》》》點(diǎn)擊領(lǐng)取2021年FRM備考資料大禮包(戳我免·費(fèi)領(lǐng)?。?/strong>

VIX指數(shù)與指數(shù)之間的兩項(xiàng)特性:

一、VIX指數(shù)具有回復(fù)特性【資料下載】[融躍財(cái)經(jīng)]FRM一級(jí)ya題-pdf版

二、VIX指數(shù)的動(dòng)態(tài)與S&P指數(shù)報(bào)酬率呈現(xiàn)正相關(guān)走勢。而從2003年至今超過的過去資料顯示,S&P500指數(shù)報(bào)酬率與VIX 指數(shù)之間的相關(guān)系數(shù)確實(shí)存在著正關(guān)連性。

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