volatility risk是FRM考試中的一個知識點,考生想要更好的掌握其內(nèi)容,就應(yīng)該了解volatility risk的內(nèi)容,具體是什么隨融躍小編往下看!

》》》2022年新版FRM一二級內(nèi)部資料免·費領(lǐng)取!【精華版】

點擊領(lǐng)取

volatility risk波動風(fēng)險是指由企業(yè)的商品市場價格變動導(dǎo)致衍生工具價格變動或價值變動而引起的風(fēng)險,在套期保值中,主要指企業(yè)要進行套期保值的被套期對象的價格波動風(fēng)險。

隨著金融創(chuàng)新的不斷發(fā)展,對金融風(fēng)險的研究逐步深入。國際監(jiān)管機構(gòu)致力于建立國際統(tǒng)一的風(fēng)險測定與管理標(biāo)準(zhǔn),各國管理機構(gòu)則在研究與本國相適應(yīng)的方法與政策手段。各國金融機構(gòu)從自己的生存與發(fā)展出發(fā),也研究并使用了大量的模型、方法來管理風(fēng)險。

迄今為止還沒有一個完全科學(xué)的方法被普遍接受,但是,隨著金融風(fēng)險管理理論的發(fā)展,VaR( Value- at- Risk) 方法正在得到改進,并被越來越多的監(jiān)管機構(gòu)和金融機構(gòu)作為風(fēng)險測定與管理的強有力工具。

波動性風(fēng)險存在于含看漲期權(quán)(Call Option)、提前還款權(quán)(Prepayment Option)、看跌期權(quán)(Put Option)等附加條件(Embedded Option)的固定收益證券。利率波動性的變化會影響債券嵌入期權(quán)的價值,從而影響這些含附加條件的債券價值。

掃碼預(yù)約

FRM考試的知識點內(nèi)容就分享這么多,學(xué)員如果還有更多的內(nèi)容想要學(xué)習(xí),可以在線咨詢老師或者添加老師微信(rongyuejiaoyu)。